VFMVFB – 01/2018
Quỹ đầu tư trái phiếu Việt Nam VFB bắt đầu năm 2018 với tháng 1 đạt được kết quả đầu tư nổi bật, NAV trên chứng chỉ quỹ của quỹ VFB đạt 16.884,29 đồng tại thời điểm 31/1/2018, tăng 5,38% so với giá trị tương ứng tại thời điểm cuối năm 2017 (16.022.02 đồng trên chứng chỉ quỹ). Với mức tăng trưởng này, quỹ VFB là quỹ có kết quả đầu tư tốt nhất trong tháng 1 trong số các quỹ đầu tư trái phiếu đang hoạt động trên thị trường và có kết quả đầu tư vượt trội so với chỉ số tham chiếu nội bộ. Kết quả đầu tư trong tháng 1 2018 đặt được chủ yếu do gia tăng giá trị các khoản đầu tư trái phiếu chính phủ quỹ được quỹ đang nắm giữ (trái phiếu kỳ hạn 15 và 30 năm) khi lợi suất trái phiếu chính phủ trúng thầu phát hành sơ cấp giảm 70 điểm đối với 2 kỳ hạn nêu trên (từ mức 5,2% về mức 4,5% đối với TPCP kỳ hạn 15 năm và từ 6,1% về 5,4% đối với TPCP kỳ hạn 30 năm) và lợi suất giao dịch thứ cấp cũng có mức giảm tương ứng.
Trước biến động mạnh của lợi suất trái phiếu các kỳ hạn trong tháng, quỹ VFMVFB đã thực hiện bán các khoản đầu tư vào TPCP kỳ hạn 3 và 15 năm với lợi nhuận được niên hóa tương ứng là 26,31% và 77,35%. Các khoản thanh lý tài sản đã mang lại cho quỹ khoản lợi nhuận từ tăng giá tài sản là 5,92 tỷ trong tháng 1 2018. Tại thời điểm 31/1/2018, tài sản đầu tư chính của quỹ VFB bao gồm trái phiếu chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp, chứng chỉ tiền gửi và tiền gửi ngân hàng với tỷ trọng tương ứng là 24,29%, 16,58%, 39,61% và 7.29% tổng giá trị tài sản của quỹ. Tỷ lệ này có sự thay đổi mạnh so với thời điểm 31/12/2017 do việc bán trái phiếu chính phủ và rút vốn cuả người đầu tư dẫn tới các thay đổi tỷ trọng tài sản đầu tư.
Trong các tháng còn lại của quý 1 năm 2018, quỹ VFB tiếp tục duy trì chiến lược tích cực giao dịch và sẽ chủ động tìm kiếm các cơ hội mới để có thể gia tăng lợi nhuận cho nhà đầu tư từ việc giao dịch trái phiếu chính phủ và tìm kiếm cơ hội để gia tăng tỷ trọng đầu tư vào trái phiếu doanh nghiệp.
