VFMVF1 – 12/2016
Tháng 12 thị trường tiếp tục giảm trước áp lực rút vốn của nhà đầu tư nước ngoài, khiến chỉ số VN-Index rớt 0.03% so với tháng trước đó. Tuy nhiên, nếu loại trừ đóng góp từ cổ phiếu niêm yết mới với khối lượng giao dịch nhỏ giọt SAB, VN-Index đã giảm 2.9% trong tháng 12/2016. Giá trị NAV/ccq của VF1 giảm nhẹ 1.2% trong tháng, chủ yếu do cổ phiếu đứng đầu danh mục VNM giảm 9% trước áp lực bán ròng của các nhà đầu tư nước ngoài rút tiền khỏi thị trường mới nổi.
Lũy kế cho cả năm 2016, VF1 tăng trưởng ấn tượng 19.3%, cao hơn nhiều mức so với tăng trưởng của VN-Index là 14.8% và VF1-Benchmark là 12.8%. Kết quả này chủ yếu đến từ việc phân bổ tài sản vào những ngành có tăng trưởng tốt, khoảng 60% của tăng trưởng đến từ các ngành Bán lẻ, Vật liệu xây dựng, Hàng hóa Công nghiệp, và Bất động sản. Việc lựa chọn các cổ phiếu tốt, tiềm năng tăng trưởng cao và năng động tìm kiếm các cơ hội thực hiện hóa lợi nhuận cổ phiếu ở mức giá tốt đóng góp rất tích cực vào sự tăng trưởng vượt trội của quỹ.
Tại thời điểm 31/12/2016, tỷ trọng tiền mặt và chứng khoán nợ tăng lên 32.2% do quỹ đã chốt lời một số khoản đầu tư vào cổ phiếu ngành Bán lẻ. Đây sẽ là thế mạnh để Quỹ lựa chọn đầu tư với làn sóng các cơ hội IPO và niêm yết của các doanh nghiệp lớn trong năm 2017.
